Annabelle Stephenson
Az Susquehanna elemzője, Christopher Rolland szerint pozitív hangulat uralkodik a Nvidia Corp (NASDAQ: NVDA) iránt, a részvény célára pedig 850 dollár, míg korábban 625 dollár volt.
Rolland elismeri, hogy a cégnek szüksége van egy 1,58 dolláros részvényes előnyre a negyedik negyedévben, és egy becsült adóévi 2025-ös árbevételre pedig 99 milliárd dollárra. A pénzügyi eredményekről szóló jelentés február 21-én kerül közzétételre.
Az elemző javuló teljesítményt és előrejelzéseket vár a GPU egységek adatközpontokban való megerősítése miatt.
Amikor adatainkközpontokról van szó (amelyek jelenleg több mint 80% -os bevételt generálnak), az MI iránti kereslet magas marad, köszönhetően a jobb hiper-skála tőkekiadási útmutatásnak és az utóbbi időben tett megjegyzéseknek a Meta Platforms Inc. (NASDAQ: META) és a Tesla Inc. (NASDAQ: TSLA) részéről, amelyek további kulcsfontosságú GPU egységek vásárlását jelzik.
Bár vannak aggodalmak, hogy a B100-ra való átállás akadályt jelenthet, Rolland megjegyzi, hogy ez egyre kevésbé valószínű, bár a növekedés előtt valószínűleg lassulás lesz a harmadik negyedévben az év vége előtt.
Az elemző megfigyelte, hogy a H100 előre jelzett egységeinek többségét a Nvidia legnagyobb ügyfeleinek rendelték, a fennmaradó egységek pedig az első negyedévben kerülnek szállításra, ami bizalmat ad neki az első negyedéves előrejelzésekben.
Hangsúlyozta, hogy az elérhetőség továbbra is kihívást jelent, de nem annyira, mint korábban, ami megerősíti az előző negyedévben történt megrendelések 53%-os növekedését és a CFO Kress biztonságát, hogy az elérhetőség minden következő negyedévben növekedni fog az év során.
Bár a termékok összetételének megváltoztatása, kizárólag a H100 egységekre koncentrálva, kisebb hatással lesz a bevételre és a növekedésre, Rolland becslése szerint az A100 részaránya csökkeni fog a negyedik negyedév 8%-ról az első negyedév mindössze 5%-ára, mivel a Nvidia erőteljesen koncentrál a H100-ra, ami közel kétszeres előnyt jelent az ASP tekintetében.
Azonban a termék összetételének változása a második negyedévben hasznos lehet, amikor a Nvidia piacra dobja a H200-at, majd a régóta várt B100-at a negyedik negyedévben.
A Gaming szegmenssel kapcsolatban Rolland arra számít, hogy az eredmények a várakozásoknak megfelelőek vagy kissé jobbak lesznek. Az Advanced Micro Devices, Inc. (NASDAQ: AMD) grafikus kártyáinak felülvizsgálata pozitív volt, és a Steam adatok arra utalnak, hogy folyamatos az érdeklődés a 40-es sorozat iránt.
A Pro Viz szegmensben az elemző folyamatosan magas keresletet vár olyan számítógépes ajánlatokra, amelyeket az Omniverse Al mesterséges intelligencia technológiájával dolgozókra terveztek.
Sajnos az Autó szegmens kilátásai pesszimistábbak, mivel a Nvidia korábban kiemelte a kínai elektromos járműpiac keresletének csökkenését, ami hosszabb ideig fennállhat, és összekapcsolódik az elektromos autók globális keresletcsökkenésével.
Az elemző arra számít, hogy a Nvidia erős bruttó árrészleggel fog rendelkezni, de nem vár jelentős növekedést a 75% feletti szint felett.
Gyakran Ismételt Kérdések
1. Milyen célára van a Nvidia Corp részvényének?
Christopher Rolland elemző szerint a célnak megfelelő részvényárfolyam 850 dollár.
2. Mikor lesz közzétételre hozva a Nvidia Corp pénzügyi eredményeinek jelentése?
A Nvidia Corp pénzügyi eredményeinek jelentése február 21-én lesz közzétételre hozva.
3. Milyen a fő bevételi forrása a Nvidia Corp-nak?
A Nvidia Corp fő bevételi forrásai adatainkközpontok, amelyek jelenleg több mint 80% -os bevételt generálnak.
4. Van még mindig nagy kereslet az mesterséges intelligencia (MI) iránt az adatainkközpontokban?
Igen, az adatainkközpontoknak még mindig nagy kereslet van az mesterséges intelligencia (MI) iránt, ahogy a hiper-skála tőkekiadási útmutatás és a Meta Platforms Inc. és a Tesla Inc. megjegyzései is mutatják.
5. Melyek a kulcsfontosságú GPU egységek az adatainkközpontok számára?
A kulcsfontosságú GPU egységek az adatainkközpontok számára az H100 egységek.
6. Milyen várható változások lesznek az A100 egységek piaci részesedésében?
Az elemző előrejelzése szerint az A100 egységek piaci részesedése csökkeni fog a negyedik negyedév 8%-áról az első negyedév mindössze 5%-ára.
7. Mikor fogja piacra dobni a Nvidia a H200 és B100 egységeket?
A Nvidia a H200 egységeket a második negyedévben vezeti be, majd a régóta várt B100 egységeket a negyedik negyedévben.
8. Milyen várakozások vannak a Gaming és a Pro Viz szegmensre?
Az elvárások az, hogy a Gaming és a Pro Viz szegmensek eredményei a várakozásoknak megfelelőek vagy kissé jobbak lesznek.
9. Milyen előrejelzések vannak az Autó szegmensre vonatkozóan?
Az Autó szegmensre vonatkozó előrejelzések pesszimistábbak a kínai elektromos járműpiac keresletének csökkenése és az elektromos autók globális keresletének csökkenése miatt.
10. Milyen erős bruttó árrészlettel számítanak a Nvidiánál?
Az várható, hogy a Nvidia erős bruttó árrészlettel fog rendelkezni, de jelentős növekedést nem várnak a 75% feletti szint felett.
GLOSSZÁR:
GPU – Grafikus Feldolgozó Egység
MI – Mesterséges Intelligencia
Meta Platforms Inc. – A közösségi média specialista vállalat
Tesla Inc. – Az elektromos jármű gyártó vállalat
Javasolt Kapcsolódó Linkek:
Nvidia Corp hivatalos weboldala
Advanced Micro Devices, Inc. hivatalos weboldala
The source of the article is from the blog coletivometranca.com.br
