Nvidia i AMD: Rywalizacja na rynku akceleratorów mocno się rozwija

Analityk BofA Securities, Vivek Arya, ponownie potwierdził rekomendację zakupu dla Nvidia Corp (NASDAQ:NVDA) z ceną docelową 925 dolarów oraz dla Advanced Micro Devices, Inc (NASDAQ:AMD) z ceną docelową 195 dolarów. Obie spółki obserwują spadek notowań w środę.

Analityk stwierdził, że Nvidia utrzymuje dominującą pozycję na rynku akceleratorów o wartości ponad 85 miliardów dolarów, a przewaga tej spółki w sektorze centrów danych stanowi główną siłę napędową jej sprzedaży.

Sprzedaż w centrach danych prawdopodobnie przekroczy 85% ogólnej sprzedaży Nvidia, co stanowi znaczny wzrost w porównaniu z około 25% sprzed pięciu lat i 50% sprzed 10-15% w przypadku AMD.

Pomimo ograniczonej widoczności trendów zamówień GPU do centrów danych, kluczowe wnioski obejmują niemalże 95% udziału rynkowego Nvidia w jednostkach układów GPU, które przekroczyły 900 tysięcy jednostek w czwartym kwartale, co oznacza wzrost o ponad 100% w porównaniu rocznym.

Według analityka większość przychodów Nvidia z centrów danych pochodzi od platformy Hopper (H100/HGX), podczas gdy przychody z GPU do centrów danych AMD wzrosły do około 400 milionów dolarów w czwartym kwartale głównie dzięki sprzedaży dla superkomputera El Capitan.

Arya wskazał na znaczny wzrost na rynku akceleratorów o wartości 85-90 miliardów dolarów, z szacowanym całkowicie dostępnym rynkiem wynoszącym około 180 miliardów dolarów, nadal poniżej optymistycznych prognoz dostawców, takich jak AMD (400 miliardów dolarów).

W segmencie gier, analityk podkreślił, że rynek dyskretnych układów GPU (dGPU) dla gier komputerowych, komputerów niskobudżetowych i konsol prawdopodobnie przyczyni się do 10-15% sprzedaży Nvidia i AMD w najbliższych latach.

W 2023 roku rynek dGPU wyniósł 10,4 miliarda dolarów, co oznacza wzrost o 11% w porównaniu rocznym, a sprzedaż w czwartym kwartale wyniosła 2,9 miliarda dolarów, co oznacza wzrost o 3% w porównaniu kwartalnym i imponujący wzrost o 60% w porównaniu rocznym, co wynikało z dynamicznego wzrostu liczby jednostek i wzrostu cen.

Najbliższymi katalizatorami będą wydarzenia Nvidia GTC 18 marca, skupione na generatywnej sztucznej inteligencji oraz aktualizacje dotyczące akceleratorów Nvidia i rozwoju sieci, jak podkreślił Arya. Analityczny dzień Broadcom Inc (NASDAQ:AVGO) także da wgląd w oferty na zamówienie ASICS oraz postępy w dziedzinie sieci Ethernet dla sztucznej inteligencji.

IShares Semiconductor ETF (NASDAQ:SOXX) oraz VanEck Semiconductor ETF (NASDAQ:SMH) posiadają znaczne zaangażowanie w akcje tych spółek. Trafiając w tę branżę, ETF-y zyskały odpowiednio 15% i 23% od początku roku.

NVIDIA (NVDA) zniżkowała o 0,29% do 784,72 dolarów w ostatnim sprawdzaniu w środę, a AMD (AMD) spadła o 0,96% do 176,30 dolarów.

Źródło: Shutterstock.

FAQ:

1. Jakie są rekomendacje analityka BofA Securities dla Nvidia i Advanced Micro Devices?
– Analityk rekomenduje zakup akcji Nvidia z ceną docelową 925 dolarów oraz zakup akcji AMD z ceną docelową 195 dolarów.

2. Dlaczego Nvidia utrzymuje dominującą pozycję na rynku akceleratorów?
– Nvidia ma dominującą pozycję na rynku akceleratorów o wartości ponad 85 miliardów dolarów, głównie ze względu na ich przewagę w sektorze centrów danych.

3. Jaki odsetek sprzedaży Nvidia pochodzi z centrów danych?
– Sprzedaż w centrach danych prawdopodobnie przekroczy 85% ogólnej sprzedaży Nvidia.

4. Jakie są kluczowe wnioski dotyczące udziału rynkowego Nvidia w jednostkach układów GPU?
– Nvidia ma niemal 95% udziału rynkowego w jednostkach układów GPU, które przekroczyły 900 tysięcy jednostek w czwartym kwartale, co oznacza wzrost o ponad 100% w porównaniu rocznym.

5. Skąd pochodzą przychody Nvidia z centrów danych?
– Większość przychodów Nvidia z centrów danych pochodzi od platformy Hopper (H100/HGX).

6. Jakie są prognozy dla rynku akceleratorów?
– Rynek akceleratorów ma wartość 85-90 miliardów dolarów, a szacowany całkowicie dostępny rynek wynosi około 180 miliardów dolarów.

7. Jak duży udział w sprzedaży mają rynek dyskretnych układów GPU dla gier?
– Rynek dyskretnych układów GPU dla gier przyczynia się do około 10-15% sprzedaży Nvidia i AMD.

8. Jakie wydarzenia mogą mieć wpływ na te spółki w najbliższym czasie?
– Wydarzenia Nvidia GTC oraz analityczny dzień Broadcom Inc mogą wpłynąć na te spółki.

9. Jakie są aktualne ceny akcji Nvidia i AMD?
– Akcje Nvidia zniżkowały o 0,29% do 784,72 dolarów, a akcje AMD spadły o 0,96% do 176,30 dolarów.

Definitions:

1. Analityk – osoba zajmująca się analizą rynku i przewidywaniem tendencji oraz rekomendacjami inwestycyjnymi.
2. Ceną docelową – przewidywana cena, po której analityk uważa, że warto kupić lub sprzedać daną akcję.
3. Spółki – firmy, które emitują akcje i prowadzą działalność gospodarczą.
4. Notowania – cena, po której akcje danej firmy są dostępne na giełdzie.
5. Centra danych – miejsca, w których przechowuje się i zarządza dużymi ilościami danych.
6. GPU – Graphics Processing Unit, jednostka przetwarzająca obraz w komputerze.
7. kwartał – ćwierć roku, czyli trzy kolejne miesiące.
8. rynek dGPU – rynek dyskretnych układów GPU, czyli jednostek przetwarzających obraz w komputerach dla gier i konsol.

Suggested related links:
– Nvidia
– Advanced Micro Devices

The source of the article is from the blog aovotice.cz